Comment j'ai choisi plus de gagnants à trois chiffres que d'autres analystes |

Le portefeuille de tous les investisseurs intelligents doit consacrer des actifs à une croissance agressive.

Aucune exception.

Parce que trouver un titre de croissance agressif n'est pas facile, je veux partager avec vous comment je le fais …

Je recherche des sociétés avec des produits, des technologies ou d'autres innovations qui modifient sensiblement les hypothèses de base pour faire des affaires. une industrie.

Ce sont les compagnies qui cherchent à frapper un hors du parc en trouvant le Next Big Thing.

Vous voyez, j'ai un talent pour cela. Je ne veux pas me vanter, mais au cours de mes presque cinq années avec StreetAuthority, j'ai choisi plus de gagnants à trois chiffres que n'importe quel autre analyste.

En août dernier, par exemple, j'ai recommandé AuthenTec, une entreprise qui commence à dominer le marché pour les lecteurs biométriques - scanners d'empreintes digitales sur les appareils électroniques personnels.

Peu de temps après, Apple a accepté d'acheter la société

Les lecteurs de Stocks changeants ont suivi Un gain de 228%.

Un autre exemple: CalAmp (Nasdaq: CAMP) , fabricant de matériel de communication sans fil, a augmenté de 236% après que je l'ai recommandé

Ce n'est que la pointe de l'iceberg.

Et je l'ai fait en suivant trois règles simples que tout investisseur peut suivre.

Règle n ° 1. Soyez réaliste au point d'hyper-rationalité

J'ai perdu la trace il y a des années du nombre d'essais cliniques que j'ai lus sur divers médicaments.

Mais savez-vous quelque chose? À la fin de chaque rapport, je voulais acheter tous les stocks de ces médicaments. Les études sont détaillées et éducatives. Ils mettent en place le problème et offrent ensuite une solution unique. La science, l'explication, les données et les données financières sont toujours très attrayantes.

Mais ces sociétés de développement de médicaments à un stade précoce sont très risquées. Zut, ils sont sacrément risqués. Peu importe la qualité des premiers essais, il n'y a aucune garantie d'approbation, et une action négative de la Food and Drug Administration peut réduire de moitié le prix de l'action d'une petite société pharmaceutique par rapport à Jack Robinson.

L'autre aspect de cette médaille, bien sûr, est que la FDA (ou l'une de ses homologues internationales) pourrait se prononcer en faveur de la drogue, auquel cas le graphique des prix de la petite entreprise ressemble à un lancement de navette spatiale.

Laissez-moi quantifier cela pour vous. Selon le PhRMA (Pharmaceutical Research and Fabricers of America), les 28 plus grandes sociétés pharmaceutiques du monde ont dépensé 49,5 milliards de dollars en 2011 pour la recherche de nouveaux médicaments. Cela représentait 16,7% de leurs ventes totales. Mais la FDA a approuvé l'ensemble des 35 médicaments en 2011 - pas même un par semaine. PhRMA dit que seulement 1 sur 10 000 des composés étudiés par les compagnies pharmaceutiques devient un produit à vendre sur le rayon de la pharmacie.

Comment un investisseur atténue-t-il ce risque? Recherche, recherche et plus de recherche.

J'ai commencé ma carrière de journaliste et j'ai appris qu'il n'y avait pas de substitut au bon vieux reportage sur la chaussure en cuir. C'est ce qui m'a amené à l'un de mes meilleurs choix, Athenahealth Inc. (Nasdaq: ATHN) , un fournisseur de TI en soins de santé qui a obtenu un rendement phénoménal de 256%.

Combien de titres de votre portefeuille ont pu exploiter la puissance d'un changeur de jeu comme celui-là?

Les investisseurs agressifs de croissance doivent couper tout le battage médiatique. Ils doivent poursuivre chaque réclamation. Ils doivent utiliser des faits et des données concrètes pour quantifier la probabilité d'un stock vers le ciel.

Règle n ° 2: Croissance agressive Les investisseurs doivent être patients.

Les gains peuvent prendre du temps à atteindre - un temps qui devrait être marqué en années, pas en semaines ou même en mois. Les investisseurs agressifs sont par nature contraires, car ils misent généralement sur des développements que le reste du marché n'a pas encore perçus, et ils doivent avoir une forte conviction dans ces décisions «d'achat» pour traverser la tempête. (Parce que tôt ou tard, il y a toujours des tempêtes.)

Envisagez Apple (Nasdaq: AAPL) , un changeur de jeu de la renommée s'il en est.

L'iPod, l'appareil qui a lancé la marche de transformation d'Apple, a été lancé en novembre 2001. Le prix de l'action était d'environ 20 dollars à ce moment-là, et le titre était fonctionnellement mort pour deux ans. Mais les investisseurs qui ont eu la clairvoyance de voir où Apple se dirigeait ont obtenu de gros résultats.

Par la suite, les actions se sont redressées, bien que la société ait également connu des périodes où l'action est devenue fortement négative. Mais regardez ce qui s'est passé si vous avez tenu Apple de 2001 à aujourd'hui …

Pour reprendre ce que je disais plus tôt: la conviction fondée sur la recherche amène la confiance et la confiance apporte de la résilience. L'investisseur agressif doit nourrir toutes ces vertus.

La troisième et dernière règle dans l'investissement de croissance agressif est simple: Allocation, allocation, allocation.

J'ai déjà dit que tous les portefeuilles devraient avoir une composante de croissance agressive. Mais le segment de croissance agressif d'un portefeuille, en raison de son profil de risque, ne devrait représenter qu'un faible pourcentage du total des actifs, et jamais plus de 20%.

Est-ce trop peu? Non, c'est juste prudent. C'est assez potentiel pour déplacer l'aiguille sur votre portefeuille global sans assumer un montant excessif de risque baissier. Cela ne signifie pas que les 80% restants de votre portefeuille ne peuvent pas chercher à croître; cela signifie seulement limiter l'exposition aux titres les plus agressifs

Action à prendre -> Suivre ces trois règles n'est pas facile. Heck, si c'était le cas, tout le monde serait riche. Et j'aurais investi dans Apple en 2001 et me prélasser sur une plage en ce moment. Mais ces trois règles m'ont guidé à une série de gains à trois chiffres au cours des années, et il n'y a aucune raison pour laquelle ils ne peuvent pas faire la même chose pour vous.