Amortissement négatif Définition & Exemple |

Description:

L'amortissement négatif se produit lorsque le solde du capital d'un prêt (généralement une hypothèque) augmente parce que

Comment cela fonctionne (exemple):

Par exemple, supposons que John veuille emprunter 100 000 $ à la banque XYZ pour acheter une maison. Le taux d'intérêt sur le prêt de 30 ans est de 5%. Normalement, cela signifierait que John aurait besoin de 360 ​​paiements mensuels de 536,82 $ pour rembourser le prêt en 30 ans. Voici comment les 12 premiers mois du tableau d'amortissement de John prendraient cet arrangement (cliquez ici pour utiliser le Calculateur d'amortissement d'InvestingAnswers):

Cependant, la Banque XYZ offre à John une option «choisissez votre paiement» sur son hypothèque. Sous «choisissez votre paiement», John peut payer autant ou aussi peu qu'il veut pour la première année de l'hypothèque. John décide de payer 50 $ par mois.

Ce que John ne réalise pas, c'est que l'hypothèque rapporte au moins 410 $ par mois en intérêts. Parce qu'il ne paie que 50 $ par mois, la banque XYZ ajoute l'intérêt impayé, 360 $, au solde de son prêt chaque mois. Le solde croissant du prêt génère à son tour plus d'intérêt. Ainsi, le solde du prêt de John augmente chaque mois et, à la fin de la première année, il doit en fait 104 502 $ sur son prêt hypothécaire de 100 000 $. (Notez que les versements de 50 $ de John sont appliqués aux intérêts dus en premier, et que rien n'est appliqué au solde du capital tant que la portion des intérêts n'est pas payée.)

Pourquoi cela compte:

Hypothèques avec «options de paiement» incorporent souvent amortissement négatif. Rarement leurs emprunteurs comprennent que payer moins que le montant de remboursement standard se traduira par un solde de prêt plus élevé plus tard et plus d'intérêt plus tard. Néanmoins, ils peuvent être très attrayants pour les emprunteurs qui sont aux prises avec des paiements ou s'attendent à des revenus plus élevés plus tard.