Survie au marché baissier: 5 titres boursiers sécuritaires à rechercher |

Deux marchés baissiers en trois ans. Combien plus de cela pouvons-nous prendre?

Ces baisses (un marché baissier est défini comme une chute de 20% par rapport à un sommet récent) peuvent être terriblement décourageantes, amenant de nombreux investisseurs à simplement jeter l'éponge et à éviter complètement le marché boursier.

C'est une mauvaise décision.

De nombreuses études montrent que les actions offrent de meilleurs rendements que les obligations et les liquidités - sur une période de plusieurs décennies - et pour éviter le marché boursier, il est beaucoup plus difficile de construire Oeuf de retraite important.

Au lieu de simplement éviter les actions, il vaut mieux éviter les actions qui présentent le plus grand risque.

Les actions à faible risque vous permettent de mieux dormir la nuit tout en vous procurant des gains robustes à long terme.

Ces stocks relativement sûrs se présentent sous plusieurs formes, mais ils partagent certains traits essentiels

Voici ce que vous devez rechercher

Safe Stock Trait # 1: Stable and Rising Dividends

Les entreprises qui paient les dividendes ont tendance à être assez matures. Ils existent depuis longtemps et connaissent assez bien leur industrie. Qu'il s'agisse d'un fournisseur d'électricité local tel que Con Edison (NYSE: ED) ou d'un géant de l'agroalimentaire tel que Kraft (NYSE: KFT) , vous avez vraiment fait ses preuves. n'a pas besoin de s'inquiéter qu'une économie faible fera dérailler les affaires.

Plus important encore, ces rendements de dividendes sont comme un aimant pour les investisseurs craintifs dans les temps difficiles. Si une action donnant droit à des dividendes baisse, son rendement en dividendes augmente, ce qui entraîne simplement un nouvel achat et un rebond du cours de l'action. Des sociétés comme celles mentionnées ci-dessus paient généralement de 3% à 4%.

[Certaines entreprises sont des experts de la survie et même de la prospérité sur des marchés difficiles. Nous avons sélectionné un groupe d'actions qui ont déjà versé des dividendes solides (et en croissance) dans notre liste des «10 meilleures actions à conserver pour toujours». Une des actions a effectué 89 paiements consécutifs … et a augmenté ses dividendes de 28,9% depuis 2004. Visitez cette page pour en savoir plus sur notre liste de titres à conserver "pour toujours".]

Safe Stock Trait # 2: Une histoire de l'augmentation des ventes et des bénéfices

Un large éventail d'entreprises parvient à stimuler les ventes et les profits dans tous les types d'environnements économiques. Par exemple, le fournisseur d'hôpitaux Abbott Labs (NYSE: ABT) a augmenté ses ventes chaque année au cours des 20 dernières années. Récession ou non, les ventes devraient également se maintenir en 2012.

Ce n'est pas quelque chose dont la plupart des entreprises peuvent être certaines. Alors que la plupart des entreprises ne voient pas augmenter leurs revenus de vente chaque année, certains - comme Apple (NYSE: AAPL) - font. Commencez à regarder les déclarations de revenus pour trouver d'autres exemples de grandes entreprises avec une forte croissance des revenus

Safe Stock Trait # 3: Flux de trésorerie solide et stable

Si les difficultés de 2008 et 2009, c'est que nous avons pu voir de quoi les entreprises sont réellement capables quand les choses se compliquent.

Comme je l'ai mentionné dans un article précédent, «Tirer le meilleur parti du marché volatil d'aujourd'hui», les flux de trésorerie disponibles (FCF) indicateur de succès encore meilleur que le revenu net, car il montre combien d'argent une entreprise a pour réduire sa dette, développer de nouveaux produits, construire son épargne ou se développer.

Un certain nombre de sociétés ont encore réussi à générer une quantité considérable de flux de trésorerie disponibles (qui est défini comme le bénéfice d'exploitation moins les dépenses en capital) en ces temps difficiles, ce qui signifie qu'ils vont continuer à le faire même si l'économie rentre en récession.

À titre d'exemple, la société de technologie Dell (Nasdaq: DELL) génère généralement plus de 3 milliards de dollars de flux de trésorerie disponibles chaque année. L'exercice 2009 a été un véritable défi: les ventes ont chuté de 13% et les flux de trésorerie disponibles ont reculé à 1,5 milliard de dollars. C'est encore une prise impressionnante, et explique comment Dell a réussi à injecter plus de 17 milliards de dollars en espèces dans son bilan actuel. Des flux de trésorerie disponibles sains comme ceux-ci permettent à une entreprise de constituer une réserve de trésorerie et / ou de réagir rapidement aux conditions changeantes du marché.

Stock sécurisé # 4: Bilans à l'épreuve des balles

Le bilan doit toujours être votre objectif lorsque l'économie traverse une période difficile. Les entreprises qui ont beaucoup d'argent et peu de dettes peuvent traverser des périodes difficiles sans broncher et peuvent même être en mesure de prendre des parts de marché agressives si leurs concurrents les plus faibles doivent se replier en période de ralentissement économique.

# - ad_banner_2 Micron Technology (NYSE: MU) à titre d'exemple. Le stock de la société est actuellement sous pression, les prix des puces mémoire chutant. La bonne nouvelle: les trois principaux rivaux de Micron, tous basés en Asie, sont très endettés et ne peuvent pas se permettre de perdre plus d'argent. Ils devront donc réduire la production de ces puces.

Parce que Micron dispose de plus de 2 milliards de dollars, la société est en mesure d'investir massivement dans de nouveaux produits, ce qui lui permettra de croître contrairement à ses rivaux assiégés qui ont du mal à éviter de brûler plus d'argent. > Stock sécurisé #

5: Positions défensives Enfin, vous pouvez vous concentrer sur les entreprises qui connaissent une hausse de la demande dans une économie en perte de vitesse. Par exemple, lorsque les consommateurs réduisent, ils ont tendance à garder leurs voitures plus longtemps. Par conséquent, les détaillants qui vendent des pièces automobiles ou des véhicules de réparation sont un jeu défensif.

Chaîne de réparation automobile

Monro Muffler (Nasdaq: MNRO) les ventes ont augmenté de seulement 5% au cours de l'exercice (mars 2008), les ventes de voitures neuves ayant été robustes au cours des années précédentes. Pourtant, alors que l'économie ralentissait et que les voitures vieillissaient, les ventes de Monro ont grimpé de 33% au cours des deux prochaines années. Les autres valeurs défensives comprennent les magasins discount tels que Family Dollar (NYSE: FD) et les chaînes de restaurants axées sur la valeur comme McDonalds (NYSE: MCD) . [En savoir plus sur les actions défensives: Où trouver des actions anti-récession sur le marché d'aujourd'hui]

La réponse d'investissement:

Les perspectives pour l'économie, le marché boursier et de nombreuses actions individuelles pourraient rester moroses au cours des prochains trimestres. Mais un grand nombre d'entreprises restent très attrayantes, qu'elles aient des bilans solides, qu'elles génèrent de solides flux de trésorerie ou qu'elles offrent simplement un rendement de dividende impressionnant et durable. Ce sont les navires les plus sûrs sur les mers orageuses.