4 conseils de prêt étudiant qui pourraient en fait être un conseil terrible

Il existe de nombreux conseils pour gérer les prêts étudiants, certains bons et d’autres moins bons. Mais vous devriez vous méfier d'une approche unique. Selon votre situation, des conseils courants sur le traitement de la dette étudiante pourraient se retourner contre vous.

Avant de suivre ces quatre conseils, examinez de plus près pour voir s’ils sont vraiment faits pour vous.

1. Consolider vos prêts d'études fédéraux

La consolidation de la dette fédérale est souvent confondue avec le refinancement de prêts étudiants, mais il est important de connaître la différence entre les deux; la consolidation peut vous coûter plus d’argent, mais vous risquez de perdre certains avantages si vous refinancez des prêts fédéraux.

La consolidation vous permet de regrouper vos prêts fédéraux en un seul prêt de consolidation directe. Votre taux d'intérêt serait la moyenne pondérée de vos taux, arrondie au huitième de cent le plus proche. Selon le montant que vous devez, vous pouvez vous retrouver avec une durée de prêt jusqu'à 20 ans plus longue que votre terme actuel. Cela signifie que vous devez payer un intérêt supplémentaire. De plus, vous perdez l’option permettant d’économiser de l’argent en remboursant d’abord vos prêts à taux d’intérêt plus élevé.

Refinancer vos prêts, en revanche, pourrait vous aider à obtenir de meilleures conditions de prêt. Essentiellement, un prêteur privé rachèterait vos prêts existants et vous en délivrerait un nouveau avec des conditions différentes. Si vous avez un excellent crédit et un faible ratio dette / revenu, vous pourriez être admissible à un taux d’intérêt inférieur. Il est disponible pour les prêts fédéraux et privés, mais sachez que le refinancement de prêts fédéraux signifie l’abandon de la protection des emprunteurs telle que le pardon des prêts à la fonction publique.

«Si un client a un très bon revenu et n'occupe pas d'emploi dans le secteur public, il est généralement logique de refinancer [des emprunts fédéraux] et d'obtenir un taux inférieur», déclare Brett Tushingham, conseiller en placement inscrit à Wilmington, dans le Nord. Carolina. "Ce n'est certainement pas une solution unique, mais la plupart du temps, il est tout à fait judicieux d'envisager un refinancement."

2. Passage au remboursement basé sur le revenu

Si vous avez du mal à rembourser vos emprunts fédéraux, un remboursement fondé sur le revenu peut vous aider. Il plafonne les paiements à un pourcentage de votre revenu et prolonge la durée de votre prêt à 20 ou 25 ans. S'il vous reste un solde, cela sera pardonné.

Un plan IDR ajoute des années d’intérêts à vos emprunts, vous évitant ainsi d’économiser de l’argent à long terme, surtout s’il ne vous reste plus aucun solde. La principale raison de choisir l’un de ces plans est de garder vos paiements gérables afin que vous ne vous retrouviez pas en défaut.

Deux autres inconvénients des régimes fondés sur le revenu: vous devrez présenter une nouvelle demande chaque année et toute dette annulée sera imposée en tant que revenu.

3. Prenez votre prime de prêt

Il est préférable de réduire votre dette liée aux prêts étudiants. Certains pourraient dire que contracter plus de prêts peut aider votre crédit après l’obtention du diplôme, mais ce n’est pas tout à fait vrai. Les prêts étudiants peuvent vous aider à établir un historique de crédit, mais le montant que vous empruntez n’est pas pris en compte dans votre profil de crédit; Le fait de surcharger ne fait qu'augmenter vos paiements.

Pour réduire votre dette d'études, remplissez le formulaire Application gratuite pour Federal Student Aid, ou FAFSA, et profitez de toute l'aide gratuite. Pensez à trouver un emploi à temps partiel pour payer les coûts supplémentaires ou demandez à votre famille de participer.

Lorsque vous recevez votre lettre d’attribution d’aide financière, réfléchissez bien aux conditions de votre offre de prêt et refusez celles dont vous n’avez pas besoin. Les prêts non subventionnés devraient être les premiers à partir; Ils accumulent des intérêts pendant que vous êtes à l’école. Le coût de leur emprunt est donc plus élevé que celui des prêts bonifiés.

4. Faites des prêts aux étudiants votre priorité absolue

C’est le dilemme classique du troisième cycle: vous voulez rembourser votre dette d’étudiant rapidement, épargner pour la retraite et créer un fonds d’urgence, mais votre salaire de base ne peut aller jusqu’à présent.

«Ma femme et moi avons dû choisir entre épargner pour une maison, accélérer le paiement de notre dette d'études ou épargner pour la retraite. Nous avons fini par économiser pour un foyer parce que nous avions un enfant », explique Douglas A. Boneparth, planificateur financier agréé à New York. "Vous devez connaître vos objectifs honnêtes et affecter votre épargne à ces objectifs."

Une fois que vous savez sur quoi vous voulez vous concentrer, la clé consiste à définir des objectifs plus petits et plus réalistes. Ainsi, au lieu de verser 600 $ par mois sur votre 401 (k) tout en effectuant votre versement minimum, par exemple, vous pouvez décider de réduire votre épargne-retraite à 100 $ par mois, de mettre 400 $ par mois dans votre fonds d’urgence et d’ajouter 100 $ par mois. dette avec les taux d’intérêt les plus élevés.

Une fois que vous avez défini un plan pour vos finances, revoyez-le tous les quelques mois pour vous assurer qu'il a toujours un sens pour votre situation.

Devon Delfino est rédacteur à Investmentmatome, un site Web sur les finances personnelles. Courriel: [email protected]. Twitter: @devondelfino.