8 Faits que vous ne saviez pas sur les fonds communs de placement «sans frais d'acquisition» |
Placements 2020 : quels placements choisir en 2020 ? #placements2020
De nombreux investisseurs se tournent vers la mutualité parce que les fonds peuvent rendre assez facile de voir des rendements solides tout en maintenant une certaine diversité.
Malheureusement, il y a des fonds communs de placement qui viennent avec des frais supplémentaires, appelés charges. Ces charges peuvent être coûteuses, érodant vos retours réels. Le choix de fonds communs de placement sans frais peut être une façon de réduire les frais que vous payez.
Toutefois, même si vous investissez dans des fonds sans frais, vous ne réaliserez peut-être pas dans quoi vous investissez. Même les fonds sans frais viennent avec des secrets qui peuvent vous coûter. Avant d'investir dans un fonds commun de placement sans frais, voici ce que vous devriez savoir:
1. Vous pourriez avoir à demander un fonds sans frais
Si vous travaillez avec un conseiller financier, vous devrez peut-être demander un fonds sans frais. Bien que certains conseillers financiers recherchent automatiquement un fonds sans frais pour vous, certains d'entre eux sont payés à la commission, et sont plus intéressés à obtenir un peu de bosse avec cette charge.
2. Il y a encore des coûts avec des fonds sans frais
«sans frais» ne signifie pas «sans frais». Tous les fonds communs de placement ont des ratios de dépenses. La première fois que j'ai investi dans un fonds sans frais, je me suis retrouvé avec un ratio de dépenses annuelles de 2%, ce qui est assez élevé. (Je ne savais pas mieux!) En plus de cela, il pourrait y avoir d'autres frais, comme les frais 12b-1.
3. «Pas de charge» signifie presque toujours «géré activement»
Il ne suffit pas de demander un fonds commun de placement sans frais si vous cherchez quelque chose à faible coût. En fait, ce que vous cherchez probablement, c'est un fonds indiciel. Les fonds indiciels, presque par défaut, sont sans frais, et leurs ratios de frais sont faibles.
4. Vous êtes mieux d'aller à la source
Les conseillers financiers et les courtiers en placement pourraient se tourner vers d'autres frais, y compris les frais de transaction. Aller directement à Fidelity ou Vanguard pour acheter vos fonds sans frais peut signifier des coûts plus bas à long terme.
5. Les gestionnaires de fonds suivent des lignes directrices strictes
Il est important de comprendre que tout fonds géré activement, y compris un fonds commun de placement sans frais, est assorti de lignes directrices strictes en matière de placement. Les fonds sont gérés selon des règles qui précisent quels types d'actifs sont inclus. Même avec des fonds ouverts, au moins 80% des actifs doivent suivre des directives particulières. Par exemple, si vous avez investi dans un fonds du secteur de l'énergie et dans les réservoirs du secteur énergétique, vous ne pouvez rien faire d'autre que d'abandonner le fonds - même le gestionnaire ne peut pas modifier l'allocation d'actifs. Les fonds sans frais ne sont pas négociés comme des actions
Votre fonds sans frais est acheté et vendu par la société de fonds. Peu importe à quelle heure vous achetez ou vendez des actions. Votre fonds est évalué en fonction de la valeur des investissements à la fermeture des marchés. Si vous voulez un fonds qui se négocie comme une action, vous devez investir dans un ETF.
7. Les taxes sont différentes sur les fonds sans frais
Tout comme les fonds communs de placement ne se négocient pas comme des actions sur le marché, ils ne sont pas imposés comme des actions. Au lieu de cela, votre dette fiscale dépend de la façon dont le gestionnaire de fonds négocie ce qui est détenu dans le fonds. Fondamentalement, le gain ou la perte est réalisé sur la base du moment où le gestionnaire de fonds fait son commerce sur les titres individuels dans le fonds.
Un gestionnaire de fonds pourrait avoir ajouté plus d'actions de la société X au fonds l'année dernière. Cette année, le gérant vend ces actions à profit. Les gains sont imposés et ces impôts sont transférés aux actionnaires. Pour ceux qui ont investi dans le fonds l'an dernier, ce n'est pas si mal; ils ont réalisé un gain en capital. Mais si vous avez acheté des actions de l'OPC le mois dernier, juste avant la transaction, vous n'avez probablement pas réalisé les gains en capital. Cependant, en tant qu'actionnaire, vous êtes toujours imposé sur le gain. Cela fait que de nombreux fonds communs de placement - même des fonds sans frais - sont inefficaces au moment des impôts.
8. Vous pourriez être mieux avec les FNB
Un fonds commun de placement sans frais est meilleur que celui avec une charge de ventes. Cependant, un fonds indiciel est souvent meilleur que tout fonds géré activement. Et si vous voulez éviter certaines des inefficacités fiscales qui peuvent résulter de la négociation de fonds communs de placement, un FNB pourrait être votre meilleur pari tout à fait. Vous obtenez l'effet du fonds, mais le FNB est négocié et imposé comme une action.
La réponse d'investissement:
Le fait qu'un fonds commun de placement soit sans frais ne signifie pas qu'il est gratuit ou qu'il convient à votre portefeuille. Vous pourriez en profiter en achetant des FNB de courtiers à escompte qui offrent des FNB sans frais de transaction et avec des ratios de frais peu élevés.