Quand faut-il commencer à épargner pour le collège?

Toutes nos félicitations! Vous commencez une famille. En plus de gérer les tétées de minuit et de trouver un moyen de soulager bébé de vos vêtements de travail, vous devez faire face à de sérieuses considérations financières. Ce petit paquet de joie dans le berceau va aller au collège avant que vous ne le sachiez, il n’est donc pas trop tôt pour commencer à réfléchir à la façon de le payer.

Alors, quand devriez-vous commencer à économiser pour le collège de votre enfant? La réponse courte est, dès que possible. La réponse longue? Bien…

Que faire avant de commencer à économiser

Oui, il est important de commencer à économiser tôt pour le collège, mais de nombreux experts affirment que vous devez accorder une importance égale, voire supérieure, à vos propres plans de retraite. Après tout, il existe d’autres options pour payer les études collégiales, mais votre seule option sans épargne en vue de la retraite consiste à a) continuer à travailler ou b) à vous débrouiller avec de maigres paiements de sécurité sociale. Collège peut être payé avec des programmes de prêt, bourses et subventions. La retraite ne peut pas.

Ensuite, vous devez prendre en compte ce qui suit: voulez-vous que vos enfants aillent à l’école pour devenir un fardeau pour eux plus tard dans la vie parce que votre épargne-retraite s’épuisera? En vous assurant que tout ira bien pour la retraite, vous pourrez sauver vos propres enfants de problèmes financiers ultérieurs. Voici une liste de contrôle pour vous assurer que vous êtes en bonne forme avant de commencer à enregistrer:

• Contribuer au moins 10% de votre salaire à la retraite
• Rembourser des prêts à intérêt élevé (dette de carte de crédit, par exemple)
• Débarrassez-vous de votre propre dette d'études
• Créez un fonds pour les jours pluvieux avec des dépenses de 3 à 6 mois au cas où vous perdriez votre emploi
• Créer un «fonds d'accident» pour faire face à des dépenses imprévues et hautement prioritaires telles que des réparations de voiture ou des factures médicales

C’est comme on dit sur les compagnies aériennes: mettez votre propre masque à oxygène avant d’aider les autres.

Ok, je suis au carré. Alors, quand puis-je commencer à économiser?

Si vous avez déjà suffisamment d’argent pour la retraite, commencez à épargner dès que possible pour le fonds collégial de votre enfant. Selon le College Board, les droits de scolarité dans les établissements publics de quatre ans ont augmenté de 51% au cours de la dernière décennie (corrigé de l'inflation). En fait, pour l'année scolaire 2009-2010, les frais de scolarité et les frais moyens pour un établissement public de quatre ans s'élevaient à plus de 15 000 $ et à plus de 35 000 $ pour un établissement privé.

Techniquement, vous pouvez commencer à économiser pour le collège de vos enfants avant même leur naissance. Parce que vous pouvez changer le bénéficiaire d’un compte 529 épargne-études en un autre membre de votre famille sans pénalité, certaines personnes souscrivent 529 avec eux-mêmes en tant que bénéficiaire et le transfèrent ensuite au nom de leur enfant. Et comme les revenus d’un compte 529 ne sont pas taxés, plus vous contribuez tôt, plus vous en aurez lorsque votre bébé sera prêt pour l’université. Donc, dès que vous savez que vous voulez des enfants, vous pouvez commencer à économiser.

Et commencez tôt - les petites contributions s’accumulent avec le temps. Par exemple, si une famille commence à mettre de côté 50 dollars par mois à la naissance de son enfant, à l'âge de 18 ans, il aura 21 000 dollars (sur la base d'un rendement de 7%). Plus vous épargnerez tôt, plus le retour sera important.

Cela dit, vous ne devez pas manger de Ramen comme votre futur étudiant pour pouvoir ajouter un petit extra au compte 529. N'oubliez pas d'équilibrer un collège abordable avec d'autres priorités que vous pourriez avoir, comme acheter une maison ou aider vos propres parents à mesure qu'ils vieillissent. Économiser pour l’université est un objectif noble, mais ce n’est pas nécessairement le seul.

Choisir un plan d'épargne

Il y a beaucoup de plans à choisir. La plupart des États ont 529 régimes d’épargne prévoyant des avantages fiscaux, ce qui est particulièrement utile si votre État a un impôt sur le revenu. Si vous n’avez pas besoin d’accéder aux fonds d’université de votre enfant avant d’avoir atteint l’âge de 59 ans et demi, vous pouvez envisager un IRA. Les IRA pourraient être plus avantageux si vous recherchez des taux d’intérêt plus élevés que le compte d’épargne moyen ou 529.

Si vous préférez utiliser un compte d'épargne standard, vous pouvez créer un compte à son nom, mais voici le truc: si vous devez toujours demander une aide financière, avoir trop d'argent au nom de votre enfant pourrait lui faire mal. son éligibilité.

L'investissement porte ses fruits

Malgré les dépenses sans cesse croissantes, aller au collège est rentable. Selon le Bureau de recensement américain, l’éducation a plus d’impact sur les revenus des 40 dernières années que tout autre facteur démographique. Une étude du Census Bureau a exploré la relation entre les revenus et les études en utilisant des données collectées mensuellement dans les communautés pour les années 2006 à 2008. Les auteurs de l'étude, Tiffany Julian et Robert Kominski, ont estimé qu'une personne possédant un diplôme professionnel gagnerait 72 000 $ de plus par an qu'une personne possédant un huitième. niveau d'éducation. C’est plus de cinq fois l’écart de revenu de 13 000 dollars entre les sexes.

Vous pouvez le faire - avec un plan

Planifier la retraite de votre enfant n’est pas une tâche facile et les informations ci-dessus sont certainement très difficiles à assimiler. Bien que vous ayez beaucoup de décisions à prendre, si vous planifiez suffisamment à l’avance, vous pouvez aider à financer les études supérieures de votre enfant sans nuire à votre propre retraite ou à d’autres plans.Assurez-vous que votre avenir est assuré, examinez les meilleures options d'épargne pour votre famille et, une fois que vous aurez défini votre plan, vous aurez le droit d'aider votre enfant à atteindre ses objectifs en matière d'enseignement supérieur.

Diplômé image de l'enfant via Shutterstock.