Bonne nouvelle: les commerçants pourraient bientôt prélever un supplément pour carte de crédit

Nous en avons assez des frais, des comptes chèques aux découverts en passant par les frais de transaction à l’étranger. Selon le Wall Street Journal, un autre pourrait être sur la bonne voie: les commerçants pourraient bientôt, dans le cadre d'un règlement avec Visa et MasterCard, être en mesure d'imposer un supplément aux clients détenteurs de cartes de crédit. Est-ce une nouvelle tentative de la grande distribution de réduire l'argent des consommateurs déjà en difficulté? Peut être. Mais est-ce une mauvaise chose? Pas assez.

Contexte: Pourquoi Visa augmente les prix de l'essence

Le cœur des poursuites, qui opposent les grandes surfaces et divers procureurs aux réseaux de cartes Visa et MasterCard, réside dans les frais d’interchange, les frais prélevés par un commerçant chaque fois qu'un client utilise du plastique pour effectuer un achat.

Ces frais s'élèvent généralement à environ 1-2% de l'achat, mais représentent un pourcentage plus élevé de petites transactions. C'est pourquoi vous voyez des panneaux (techniquement illégaux) disant: "Minimum 10 $ pour les cartes de crédit".

Dans de nombreuses poursuites au cours des sept dernières années, les plaignants (y compris les grandes surfaces qui ont fait pression pour l’amendement Durbin) ont accusé les réseaux de cartes de fixer des prix, décourageant la concurrence sur les frais de lecteur en exigeant, par exemple, une carte Visa. être traité sur le réseau de Visa. La vérité est que les réseaux de cartes ne sont pas incités à renforcer la protection contre la fraude, car un nombre élevé de pertes dues à la fraude justifie des frais d’interchange élevés.

Le statu quo: un transfert de richesse régressif

Actuellement, les commerçants ne peuvent pas facturer de frais supplémentaires pour les cartes de crédit. Cela signifie que les frais d'interchange plus élevés sont intégrés dans les prix pour tous. Les détenteurs de cartes de crédit obtiennent des récompenses qui compensent le prix plus élevé de leurs achats. Les détenteurs de cartes autres que les cartes de crédit se retrouvent avec des prix majorés et aucune compensation.

Dans l'état actuel, les détenteurs de cartes autres que les cartes de crédit subventionnent les mouchoirs en plastique, un peu comme ceux qui détestent les denrées alimentaires des compagnies aériennes subventionnent les clients qui mangent à volonté et les végétariens au restaurant subventionnent leurs compagnons carnivores.

Mais dans ce cas, la division est plus importante. Premièrement, les prix des essentiels et des indulgences sont plus élevés: du manteau au latte au manteau d'hiver. Deuxièmement, la fracture socioéconomique entre les détenteurs de cartes de crédit (en particulier les détenteurs de cartes de crédit de récompenses haut de gamme) n’a été exacerbée que par la crise financière. Les clients privilégiés, dont les cartes imposent les commissions d’interchange les plus élevées, bénéficient d’offres de récompenses sans précédent. Toute personne ayant un crédit moins que stellaire doit faire face à des prêteurs craintifs avec des cordons de bourse resserrés.

Les commissions d'interchange créent une subvention des pauvres aux riches. Les plus chanceux qui peuvent obtenir des récompenses les utilisent, ce qui augmente les coûts pour les commerçants et donc les prix pour tous, pas seulement pour les clients qui ont causé les prix élevés.

Que fera le règlement attendu?

Le Wall Street Journal prédit que le règlement permettra aux commerçants d’imposer une surtaxe aux clients utilisant des cartes de crédit Visa et MasterCard (American Express et Discover associent leurs frais aux deux autres, de sorte que l’opération couvre effectivement toutes les cartes de crédit). Assez simple. Voici comment cela affectera probablement les différentes circonscriptions: Marchands: S'il s'agissait de Econ 101 ou de Fairyland, autoriser des surtaxes fonctionnerait de la sorte. Les prix baisseraient pour refléter les coûts globaux moins élevés des commerçants. La surtaxe couvrirait exactement le coût supplémentaire supporté par le commerçant, de sorte qu'il serait indifférent au mode de paiement. Les clients seraient alors en mesure de payer le bien lui-même et de décider s’il valait la peine d’utiliser le crédit.

Mais nous parlons du marché, pas du marché. Il est tout à fait plausible que certaines des économies économisent un peu aux poches des commerçants, ou que les surtaxes par carte de crédit dépassent d’un peu les coûts d’échange, suffisamment pour échapper à l’attention des consommateurs. Mais dans l’ensemble, les règles du Marché dictent que le prix de base des biens va baisser.

Banques et réseaux de cartes: Sans aucun doute, les banques et les réseaux de cartes de crédit seront perdants si les suppléments sont autorisés. Considérez les pertes de juste la débit plafond des frais d'interchange:

• Bank of America a perdu 430 millions de dollars de recettes de cartes de débit au quatrième trimestre de 2011 uniquement, principalement en raison de la législation.
• JPMorgan Chase estime qu'il perdra 600 millions de dollars par an à la suite de l'amendement Durbin.

Les réseaux de cartes vont également en souffrir. Visa et MasterCard ont un duopole virtuel sur le traitement des cartes de crédit, et briser ce contrôle réduira inévitablement leurs bénéfices.

Consommateurs: Les consommateurs ont tout à gagner. Ceux qui n'ont pas un excellent crédit verront leurs prix baisser, ce qui rendra les biens de consommation courante plus abordables pour la population la plus éprouvée. Ceux qui ont un excellent crédit en bénéficieront également. Les banques offrent des récompenses en partie pour encourager les dépenses, et donc des commissions d'interchange. Face à cette nouvelle dissuasion d'utiliser le plastique, les banques devront lancer leurs programmes de récompense si elles veulent gagner les mêmes revenus d'interchange.

Il est facile de représenter le supplément possible par carte de crédit sous forme de frais supplémentaires pour les consommateurs, un poids supplémentaire pour les personnes à court d’argent. Mais curieusement, la suramende pourrait être simplement bénéfique - et dans tous les cas, elle remédiera à la situation de retard dans laquelle les pauvres paient pour les riches.