Impact Investing: Utiliser vos dollars pour faire changer les choses

Yova Impact Investing – invest for a better world

Table des matières:

"Investir pour un double résultat"
Pousser pour la sensibilisation au changement climatique
S'attaquer à la violence armée
Combler le fossé salarial
Comment faire votre propre impact
Et après?
Trouver les meilleurs courtiers en investissement socialement responsable
Découvrir pourquoi l'investissement socialement responsable nécessite de franchir quelques obstacles
Apprendre comment choisir un fonds commun de placement

Vous êtes peut-être le genre de personne qui participe à des boycotts, supprime une application ou proteste une entreprise en raison d’un problème qui vous passionne.

Mais si vous investissiez plutôt dans l'entreprise?

Cela peut sembler paradoxal, mais l’un des moyens d’apporter un changement consiste à investir dans l’impact, c’est-à-dire investir dans une entreprise dans le but de faire progresser les thèmes environnementaux, sociaux ou de gouvernance (ESG). Au lieu de fuir une société qui n’adhère pas à vos valeurs, vous pouvez acheter des actions de cette société (généralement via des fonds communs de placement) et suggérer des modifications ou proposer des résolutions qui seront votées par d’autres investisseurs.

Et quand l'argent parle, les entreprises écoutent souvent. Les investissements à impact font partie de l'univers plus large des investissements socialement responsables et ont entraîné de grands changements.

Voici ce que vous devez savoir sur l’investissement d’impact - et quelques réussites récentes.

"Investir pour un double résultat"

Le capitalisme et la compassion sont des compagnons de lit improbables, mais gagner de l’argent n’est à la charge de personne. L'investissement socialement responsable attire les investisseurs qui souhaitent aligner leur argent sur leurs valeurs.

Vous devez reconnaître que vous allez posséder des entreprises qui ne sont pas parfaites.
Tim Smith, directeur de l'ESG Shareowner Engagement chez Walden Asset Management
Les investisseurs à impact voient l’opportunité d’avoir un siège proverbial à la table. En investissant dans le but de faire entendre leur voix, les gens réalisent que leur argent peut avoir un impact plus large, a déclaré Tim Smith, directeur d'ESG Shareowner Engagement à Walden Asset Management, une société de gestion de portefeuille pour investisseurs socialement responsables.

«Vous devez reconnaître que vous allez posséder des sociétés qui ne sont pas parfaites», mais en investissant dans des fonds communs de placement qui représentent votre point de vue, vous pourrez peut-être avoir plus de succès, at-il déclaré. «Lorsque vous investissez dans un double objectif, l’objectif est d’avoir des profits pour vous-même mais également d’avoir un impact sur la planète et notre société."

Pousser pour la sensibilisation au changement climatique

Les fonds communs de placement ont toujours été les principaux investisseurs, mais une participation accrue des plus grands gestionnaires d’actifs au monde pourrait avoir un effet notable. L'année dernière, BlackRock et Vanguard étaient parmi les actionnaires qui ont voté pour charger ExxonMobil de faire rapport sur l'impact des politiques mondiales en matière de changement climatique.

Dans une lettre adressée plus tôt cette année aux PDG, Laurence Fink, fondatrice et directrice générale de BlackRock, a évoqué la responsabilité du gestionnaire d'actifs d'être «des agents actifs et engagés» pour le compte de ses clients. «Pour prospérer dans le temps, chaque entreprise doit non seulement générer des performances financières, mais également montrer comment elle apporte une contribution positive à la société», a-t-il écrit.

Walden Asset Management s’engage dans cette voie depuis plusieurs décennies et Smith évoque une réussite récente avec Colgate-Palmolive. La société travaillait déjà beaucoup sur le changement climatique lorsque Walden a proposé de définir un objectif scientifique visant à réduire les émissions de gaz à effet de serre. Quelques mois après les discussions de 2014, Colgate-Palmolive a annoncé un objectif de réduction de ses émissions de 25% d'ici 2020.

Tandis que de nombreuses entreprises ignorent complètement les demandes des investisseurs, tout type d’engagement - qu’il s’agisse d’une résolution positive ou de discussions informelles - peut inciter les entreprises à être plus proactives, déclare Smith. "Cela peut être un outil très important pour le changement."

S'attaquer à la violence armée

Depuis la fusillade en février à Parkland, en Floride, plusieurs initiatives d'actionnaires ont visé les ventes d'armes à feu. En mai, la majorité des actionnaires du fabricant d’armes à feu Sturm Ruger a approuvé une résolution lui demandant de faire rapport sur les activités, le cas échéant, entreprises pour promouvoir la sécurité des armes à feu. Dans le même temps, Calvert Research and Management a exhorté Kroger, société mère de plusieurs chaînes de supermarchés, à modifier ses pratiques de vente d'armes à feu dans les magasins Fred Meyer. La société a réagi en annonçant qu’elle cesserait de vendre des armes à feu aux acheteurs de moins de 21 ans et qu’elle mettrait fin aux ventes d’armes à feu.

Combler le fossé salarial

Les investisseurs peuvent jouer un rôle important lorsqu'ils se concentrent sur des sujets ayant des implications sociétales plus vastes. Natasha Lamb, associée directrice et gestionnaire de portefeuille chez Arjuna Capital, un conseiller en investissement durable basé à Durham, en Caroline du Nord, estime que leur voix est devenue "de plus en plus critique" car les politiques publiques ne traitent pas efficacement des opportunités ou des risques commerciaux.

"Nous en sommes à un moment où tout le monde demande:" Que puis-je faire? "", Déclare Lamb. "Vous pouvez prendre votre argent, dépoussiérer les toiles d'araignées, regarder ce qui est là et ce dans quoi vous êtes investi et utiliser ce pouvoir de l'argent pour insister sur le changement."

" Lire la suite: Comment investir en actions

Prenez votre argent, enlevez les toiles d’araignées, regardez ce que vous avez investi et ce que vous avez investi et utilisez ce pouvoir de l’argent pour exiger le changement.
Natasha Lamb, associée directrice et gestionnaire de portefeuille chez Arjuna Capital
Lamb souligne qu'un sujet d'actualité, l'équité salariale, est un succès récent pour son entreprise. En 2015, Arjuna a lancé une campagne visant à amener les grandes entreprises de technologie à publier leurs écarts de rémunération entre les hommes et les femmes et à s'engager à les combler. Cette proposition a été suivie par six entreprises d'ici 2016.Lamb et ses collègues ont lancé une campagne similaire auprès des plus grandes banques et, en réponse, Citigroup est devenue la première banque américaine à fournir son écart de rémunération entre hommes et femmes en janvier.

Les investisseurs sont souvent les premiers à faire part de leurs préoccupations concernant un sujet. Par exemple, Arjuna discutait avec Google de son écart de rémunération entre hommes et femmes un an avant que le Département du travail ne commence à enquêter sur le même sujet. De même, Arjuna avait poussé Facebook à lutter contre la fausse nouvelle plus d'un an avant le scandale de Cambridge Analytica.

«Les investisseurs peuvent être des canaris vraiment critiques dans la mine de charbon pour ce type de risques ou d’opportunités non atténuées», déclare M. Lamb.

Comment faire votre propre impact

L'actionnariat vous donne une voix dans la gestion d'une société cotée en bourse et vous pouvez exercer les droits de vote rattachés à vos actions par procuration lors de l'assemblée annuelle. Mais peu d’actionnaires individuels profitent de cette opportunité. Une étude a révélé que seuls 27% des actionnaires de détail ont voté leurs actions lors de plus de 1 000 assemblées annuelles qui se sont tenues entre le 1er juillet et le 31 décembre 2017.

Les investisseurs créent beaucoup d’impact maintenant et ils ont le potentiel d’en créer davantage, en particulier si plus de personnes commencent à participer.
Gabe Rissman, co-fondateur de Real Impact Tracker
Commencez par lire les documents de procuration que vous recevez - et votez pour vos actions. Bien que vous puissiez être tenté de tenter votre chance pour déposer une résolution, investir votre argent dans des fonds qui ont fait leurs preuves sur le front de l'impact augmentera vos chances d'obtenir des résultats.

C’est là que Gabe Rissman espère être une ressource. Il est cofondateur de Real Impact Tracker, une société basée à New Haven, dans le Connecticut, qui évalue et classe les fonds en fonction de l’impact du gestionnaire.

Trouvez des fonds avec une histoire d'engagement des entreprises sur des sujets qui vous intéressent le plus. Ou dites à la société qui gère votre argent que vous souhaitez défendre vos intérêts. Si vous trouvez d'autres stratégies d'investissement socialement responsables plus attrayantes, vous découvrirez un large éventail de fonds négociés en bourse et de fonds communs de placement exprimant vos valeurs. (Vous souhaitez commencer? Consultez notre sélection des meilleurs courtiers en investissement socialement responsable.)

Enfin, il ne faut pas croire que vous ne pouvez pas changer les choses. Étudiant à l'Université Yale, Rissman a co-dirigé un fonds socialement responsable géré par des étudiants qui a déposé une résolution d'actionnaire en 2016 appelant ExxonMobil à divulguer ses activités de lobbying. C’était la première fois qu’une organisation dirigée par des étudiants soumettait une résolution des actionnaires et, bien qu’elle n’ait finalement pas abouti, Rissman déclare: «En aucun cas je ne qualifierais cet effort d’échec».

Et des voix supplémentaires sont les bienvenues, dit Rissman. «Les investisseurs créent beaucoup d’impact maintenant et ils ont le potentiel d’en créer davantage, en particulier si plus de personnes commencent à participer.»

Et après?

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