Comment choisir la meilleure offre de refinancement de prêt étudiant

Il est judicieux de comparer plusieurs prêteurs avant de vous engager dans une offre de refinancement de prêt étudiant, mais il peut s'avérer difficile d'évaluer toutes vos options. Alors, comment décidez-vous? Il s’agit de connaître votre objectif de refinancement et de choisir le taux d’intérêt et la durée du terme qui vous aideront à l’atteindre. Voici comment réfléchir à cette décision.

1. Expliquez clairement pourquoi vous souhaitez refinancer.

Choisir la meilleure offre de refinancement de prêt étudiant nécessite que vous compreniez pourquoi vous souhaitez refinancer. Les conditions de prêt et les protections d'emprunteur que vous jugerez intéressantes dépendront de vos objectifs, déclare Vince Passione, président-directeur général de LendKey, un marché de prêts aux étudiants.

La principale raison pour laquelle les emprunteurs refinancent est d'obtenir un taux d'intérêt inférieur. Lorsque vous comparez les tarifs, assurez-vous de rechercher une offre réelle basée sur les informations que vous fournissez et non pas simplement sur un tarif «teaser», explique Passione.

Les autres raisons pour lesquelles les emprunteurs refinancent sont de réduire leur paiement mensuel, de simplifier plusieurs prêts étudiants privés en un seul ou de libérer un cosignataire. Une fois que vous avez défini votre objectif, le reste devient un roman de type Choisissez votre propre aventure, chaque raison conduisant à un chemin de refinancement différent.

Si vous voulez économiser le plus d’intérêt:

Pour économiser au fil du temps le maximum d’argent, choisissez une offre de refinancement dont la durée est la plus courte possible. La plupart des prêteurs proposent des durées allant de cinq à 25 ans. Une durée plus courte augmentera votre paiement mensuel, mais cela en vaut la peine si vous en avez les moyens: vous réduirez le coût d’emprunt et vous débarrasserez plus rapidement de votre dette d’étudiant.

Pour vous attaquer de manière encore plus agressive, payez plus que le minimum mensuel. Assurez-vous que le prêteur que vous choisissez n'a pas de pénalité de remboursement anticipé.

Mais souvenez-vous que si vous refinancez des prêts étudiants fédéraux, ils deviendront des prêts privés et vous perdrez la possibilité de tirer parti des avantages fédéraux, notamment le remboursement basé sur le revenu, l’annulation du prêt, le report et la tolérance.

Si vous souhaitez réduire votre paiement mensuel:

Tout d’abord, répondez à la question suivante: voulez-vous un paiement mensuel moins élevé parce que vous n’avez pas les moyens de payer votre paiement actuel ou parce que vous voulez économiser de l’argent et libérer de l’argent à dépenser pour autre chose?

Si vous ne pouvez pas payer votre paiement actuel et que vous avez un prêt étudiant fédéral, envisagez de passer à un plan de remboursement fondé sur le revenu. Les régimes axés sur le revenu, y compris le nouveau plan révisé, Pay As You Earn, plafonnent votre versement mensuel à un pourcentage de votre revenu et prolongent votre durée de la période standard de 10 ans à 25 ans. Ils offrent également un pardon sur votre solde restant après 20 ou 25 ans, selon le moment où vous avez emprunté pour la première fois.

Si vous pouvez gérer facilement le paiement mensuel de votre prêt fédéral avec le plan standard, réfléchissez-y à deux fois avant de passer à un plan basé sur le revenu; Cela augmentera le montant total des intérêts que vous devrez au fil du temps. Au lieu de cela, envisagez un refinancement pour obtenir un taux d'intérêt inférieur. Cela réduira généralement votre versement mensuel tant que vous conservez la même durée du prêt.

2. Comparez les protections des emprunteurs.

Lorsque vous refinancez des prêts d'études fédéraux, vous renoncez aux protections fédérales, notamment aux plans de remboursement fondés sur le revenu, aux programmes de renonciation et à la possibilité de différer le remboursement de vos prêts si vous avez des difficultés financières. Certains prêteurs privés offrent des protections similaires, mais ce n’est pas acquis.

Lorsque vous comparez des offres de refinancement, recherchez des prêteurs proposant des options telles que le report, l'abstention ou le remboursement flexible. Même si vous ne pensez pas avoir besoin de ces avantages, il est toujours bon de les disposer en cas de difficultés financières imprévues.

3. Choisissez un taux d'intérêt fixe ou variable.

La plupart des prêteurs privés proposent des taux fixes et variables pour le refinancement de prêts étudiants. Décider laquelle de choisir est une décision personnelle en fonction de votre situation financière et de votre tolérance au risque - il n’ya pas de «bonne réponse», explique Phil DeGisi, directeur du marketing chez CommonBond, une société de refinancement de prêts étudiants.

Les taux fixes, comme leur nom l'indique, restent les mêmes tout au long de la vie du prêt. Ils sont actuellement plus élevés que les taux variables, mais ils constituent un bon choix pour les emprunteurs qui ne veulent pas de surprises.

«Vous savez exactement ce que vous allez payer tous les mois», déclare DeGisi. "Il n'y a pas de devinette."

Les taux variables changent en même temps que l'économie. Ils peuvent au départ être inférieurs aux taux d’intérêt fixes, mais ils sont considérés comme plus risqués, dit-il, car ils augmenteront probablement lorsque les taux du marché augmenteront.

Teddy Nykiel est rédacteur à Investmentmatome, un site Web sur les finances personnelles. Courriel: [email protected]. Twitter: @teddynykiel.

Image via iStock.