Les frais d'investissement pourraient vous laisser vieux et cassé

Vous voulez économiser autant que possible pour la retraite. Le secteur des services financiers veut vous faire gagner le plus d'argent possible.

Ce conflit pourrait amener votre financier à suggérer un investissement coûteux, même lorsque des choix similaires à faible coût sont disponibles.

Les différences de frais - souvent des fractions de pour cent - peuvent sembler minimes. Cependant, avec le temps, des commissions plus élevées peuvent considérablement réduire l’épargne-retraite d’un investisseur, selon la Securities and Exchange Commission et d’autres organismes de surveillance, et augmenter considérablement les chances que les épargnants manquent d’argent en fin de vie.

Voici un exemple de l'application Big Picture, qui aide les conseillers financiers à tester les stratégies de placement des régimes de retraite avec les données historiques de performance du marché et les taux d'inflation.

Supposons que votre portefeuille soit divisé en parts égales entre actions et obligations, dans l’objectif de maintenir une retraite de 30 ans. Vous prévoyez de retirer 4% la première année et d'augmenter ce retrait du taux d'inflation chaque année suivante. Cette «règle des 4%» est largement utilisée dans la planification financière pour minimiser les risques d'épuisement des épargnants à la retraite.

Vous devrez payer des frais à chaque étape. Les fonds communs de placement facturent des frais. Les courtiers qui achètent des actions et des obligations pour votre compte facturent des frais. Les conseillers financiers facturent des frais. Ces coûts peuvent considérablement affecter vos chances de succès.

Aurez-vous assez d'argent?

Selon les données de Big Picture, vos chances de manquer d’argent à la retraite sont les suivantes:

• 9% si le coût annuel de vos investissements est de 0,5%
• 17% si votre coût est de 1%
• 29% si votre coût est de 2%
• 50% si votre coût est de 2,5%

«Des frais élevés peuvent réduire les dépenses de retraite sûres de plusieurs centaines de dollars par mois pour le retraité moyen, prendre des années de la vie d'un portefeuille ou laisser les retraités avec beaucoup moins de capital hérité», a déclaré Ryan McLean, fondateur de Los Altos, en Californie. Illustrated, qui a créé l'application Big Picture. "Je ne pense pas que les investisseurs ont été suffisamment informés de ces effets."

Les conseillers financiers comprennent les risques de frais élevés - ou devraient le faire. Mais il n’est peut-être pas dans leur intérêt d’éduquer les clients si les conseillers gagnent plus d’argent en faisant des investissements coûteux.

3 rappels lorsque vous investissez

Les investisseurs retraités doivent se considérer eux-mêmes quand il s'agit de protéger leurs pépins. Voici ce qu'il faut garder à l'esprit:

• Il n’existe pas d’investissement «sans frais». Les investisseurs paient toujours quelque chose, soit en tant que coût direct, tel qu'un ratio de dépenses annuel, ou indirect, tel qu'un rendement réduit. Les rentes fixes et indexées, par exemple, sont souvent présentées comme des investissements sans frais, mais l’assureur paie généralement à l’investisseur un montant inférieur à ce que le compte rapporte.
• Les investissements moins coûteux ont tendance à surperformer les plus coûteux. Des décennies de recherche ont montré que les fonds communs de placement à moindre coût offrent des rendements supérieurs à la moyenne, tandis que ceux à coût plus élevé tendent à se situer derrière les moyennes du marché. En ce qui concerne les coûts, ce qui est considéré comme «faible» ou «élevé» varie en fonction de l’investissement. Par exemple, les fonds communs de placement coûtent en moyenne 0,61%, selon Morningstar. Les rentes variables, qui sont des contrats d’assurance avec des investissements similaires à ceux des fonds communs de placement, coûtent en moyenne 2,24%.
• La gestion des investissements n’a pas à coûter cher. Les sociétés d’investissement numériques, ou robo-conseillers, offrent une gestion de portefeuille informatisée pour un coût global d’environ 0,5% de votre portefeuille. Cela comprend les frais de gestion de placement, plus le coût des fonds sous-jacents négociés en bourse. Certains robo-conseillers, y compris Betterment et Vanguard Personal Advisor Services, offrent l’accès à des conseillers financiers moyennant des frais légèrement supérieurs.

En revanche, les conseillers en gestion facturent en moyenne 1% du premier million de dollars qu’ils gèrent, en plus des coûts d’investissement sous-jacents. Des frais de 1% peuvent être justifiés si le conseiller financier propose d'autres services, tels qu'une planification financière complète, ou empêche un investisseur de fuir le marché paniqué. Si vous utilisez un planificateur financier, assurez-vous qu'il respecte la norme fiduciaire consistant à faire passer vos intérêts en premier.

En fin de compte, vous êtes celui qui doit vivre avec ce qui reste après le paiement de tous les frais. C’est un bon stimulant pour les protéger.

Cet article a été écrit par Investmentmatome et a été publié à l'origine par The Associated Press.