Définition et exemple de l'engrenage négatif |

Description:

Le ratio d'engrenage négatif est une stratégie d'investissement permettant à un investisseur de déduire tout manque à gagner. cela ne couvre pas les frais d'intérêts et de maintenance associés à la possession d'un actif particulier.

Comment ça marche (Exemple):

Par exemple, supposons que John emprunte 1 000 000 $ pour acheter un gîte touristique. Il doit faire des paiements d'intérêts de 5 000 $ par mois sur le prêt, et il doit dépenser au moins 1 000 $ par mois pour entretenir la propriété afin d'attirer des clients. Si le gîte génère seulement 4 000 $ par mois, le manque à gagner de John est de 2 000 $ par mois.

S'il est autorisé à mettre en œuvre une stratégie d'engrenage négatif, John peut déduire la perte mensuelle de 2 000 $. impôts mensuels en supposant qu'il est dans une tranche d'imposition de 30%. S'il vend la propriété cinq ans plus tard pour 1 500 000 $, les flux de trésorerie de John ressemblent à ceci: rentrées:

4 000 $ par mois des opérations

600 $ par mois en économies

Total des entrées: 4 600 $ par mois

Sorties:

5 000 $ par mois en intérêts

1 000 $ par mois en maintenance

Total des sorties: 6 000 $ par mois

Sorties nettes = 1 400 $ par mois x 60 mois = 84 000 $

Ajouter Gains en capital Vente: 500 000 $

Entrées nettes: 416 000 $

Pourquoi cela compte:

Comme le montre l'exemple, le taux d'endettement négatif permet aux contribuables de déduire les pertes de placement. L'astuce pour rentabiliser la stratégie consiste à réaliser un gain en capital sur la vente éventuelle de l'actif. Pour cette raison, dans les pays qui autorisent un effet d'endettement négatif, certains investisseurs chercheront des entreprises qui perdent de l'argent simplement pour obtenir les déductions fiscales. Dans ces circonstances, les investisseurs parient qu'ils peuvent éventuellement vendre l'actif pour un gain en capital ou au moins le seuil de rentabilité, leur permettant ainsi de bénéficier de déductions fiscales en cours de route.

Bien sûr, ces investisseurs doivent être sûrs qu'ils ont l'argent pour soutenir une opération perdante dans l'intervalle. Notez également que les plus-values ​​attendues devraient dépasser les pertes totales encourues par l'investisseur pendant la période de détention.