Ce que les consommateurs doivent savoir sur les rentes

Les options courantes d’épargne-retraite telles que les régimes 401 (k) et IRA sont un bon moyen de compléter les prestations de la sécurité sociale et de créer une protection solide après l’emploi. Certaines personnes ajoutent une assurance vie entière, qui combine une assurance vie et une composante investissement.

Une autre option possible est une rente, généralement vendue par une compagnie d’assurance afin de garantir un revenu de retraite à vie pour le reste de la vie du titulaire de police. Dans une rente, le preneur d'assurance verse une somme forfaitaire, qui est ensuite investie. À une date convenue, la police est «rachetée», ce qui signifie qu’elle commence à verser un montant déterminé chaque année. Les rentes peuvent être offertes dans une grande variété de modèles, avec des délais, des montants de paiement et des durées variables.

Nous avons interrogé Steven Elwell, conseiller financier et membre de notre site, demandez à un réseau de conseillers ce que les consommateurs devraient garder à l'esprit s'ils envisagent une rente.

Dans quelles situations les rentes peuvent-elles constituer un produit d'investissement viable?

Les rentes peuvent être appropriées pour les investisseurs conservateurs qui prévoient éventuellement de le transformer en rente pour créer une source de revenu garantie pour le reste de leur vie. Cela peut sembler logique pour une personne très préoccupée par le manque d'argent si elle vit jusqu'à un âge avancé.

Une rente peut également convenir aux épargnants à revenu très élevé qui ont besoin d’un report d’impôt et qui ont déjà atteint le maximum de leurs régimes 401 (k) et de leurs options IRA.

Ceux qui décident d'utiliser les rentes en tant que produit d'investissement doivent être très conscients du coût, car plusieurs niveaux de frais seront appliqués, susceptibles de réduire considérablement les rendements à long terme.

Quels sont les principaux avantages et inconvénients?

Les principaux avantages des rentes sont les suivants:

• Report d'impôt.
• La possibilité d'acheter des avenants pouvant garantir un minimum de croissance ou de retraits à la retraite.
• La possibilité de transférer le risque de longévité à une compagnie d'assurance, ce qui garantira des paiements de revenus pour le reste de votre vie.

Il y a plusieurs inconvénients principaux:

• Coûts élevés sous la forme de frais d’investissement et autres frais supportés par la compagnie d’assurance.
• Options d'investissement limitées.
• Des niveaux de complexité qui rendent souvent difficile pour les consommateurs de comprendre le fonctionnement du produit.
• Frais de «rachat» potentiels si vous résiliez votre contrat.
• Pénalités potentielles pour retraits avant l’âge de 59 ans et demi.
• L'imposition des gains en tant que «revenu ordinaire» au lieu de taux de gains en capital à long terme potentiellement plus bas sur les comptes autres que de retraite.
• Aucun accès à la valeur du compte une fois la rente viagère - le client reçoit simplement des paiements.

Les rentes sont-elles préférables aux polices d’assurance vie entière?

Les rentes peuvent être préférables aux polices d’assurance vie entière du point de vue de l’investissement en raison de leur capacité à garantir des paiements ou une croissance minimale / des retraits. Pour la plupart des gens, cependant, les régimes IRA et 401 (k) constitueront la première option lors de l’épargne en vue de la retraite. Les comptes de courtage autre que de retraite seront également plus attrayants que les rentes ou l'assurance-vie pour de nombreux investisseurs, car de nombreuses personnes remplissent les conditions requises pour bénéficier du taux de plus-value à long terme de 0%.

Les consommateurs devraient-ils garder à l’esprit les rentes?

Malheureusement, la majorité des rentes sont vendues et non achetées, ce qui signifie qu'un agent a potentiellement recommandé le produit en raison de la commission plus élevée et non pas parce qu'il convenait parfaitement au consommateur. De nombreuses personnes sont très contrariées par les accusations de remise qui leur incombent et très peu de personnes comprennent les coûts associés aux rentes.

Mon conseil aux consommateurs qui sont sur le marché pour une rente est de magasiner et de poser beaucoup de questions. Vous seriez surpris de voir à quel point les devis de paiements garantis peuvent être différents d’une entreprise à

Steven Elwell est planificateur financier agréé et vice-président de Level Financial Advisors.