4 mythes de prêt étudiant que vous pourriez croire

Essayer de trouver le bon moyen de gérer votre dette d'études revient parfois à éviter de parler de l'élection présidentielle. Tout le monde semble avoir une opinion, il est donc plus facile de faire la sourde oreille et de prétendre que cela n’existe pas. Mais vos emprunts, comme les élections, ne disparaîtront pas simplement parce que vous le souhaitez. Il est donc important de connaître les détails de votre dette étudiante.

Nous vous aiderons à démarrer en faisant la lumière sur quatre mythes courants sur les prêts étudiants que vous pourriez croire:

1. Si vous ne travaillez pas dans la fonction publique, vous ne pouvez pas obtenir la remise de prêt étudiant

Le pardon des prêts de la fonction publique n’est pas le seul moyen d’éliminer votre dette fédérale. Vous pouvez également obtenir un pardon si vous vous inscrivez à l'un des plans de remboursement axés sur le revenu, comme Revised Pay As You Earn, disponible pour tous les emprunteurs de prêts fédéraux. Pour ces régimes, le montant de votre versement mensuel est lié à votre revenu et l'annulation s'applique à toute dette qu'il vous reste à la fin de la durée de votre prêt. Cela prendra 20 à 25 ans, selon le plan auquel vous vous inscrivez.

Si vous êtes admissible à la fois au pardon de prêt de la fonction publique, qui annule votre dette après 10 ans, et à un plan de remboursement fondé sur le revenu, vous économiserez le plus en optant pour les deux. C’est parce que le régime axé sur le revenu réduira le montant de votre versement mensuel, ce qui permettra d’éliminer une partie de la dette après 10 ans.

Utilisez l’estimateur de remboursement du ministère de l’Éducation pour savoir à quels régimes en fonction du revenu vous êtes admissible. Vous devrez présenter une nouvelle demande chaque année et, à moins de passer par le programme de dispense de prêt de la fonction publique, vous devrez payer de l’impôt sur le montant qui vous a été pardonné.

2. Le remboursement de vos prêts étudiants devrait être votre première priorité

Pas nécessairement. Une dette qui porte un taux d’intérêt plus élevé que vos prêts étudiants, comme une dette de carte de crédit ou un prêt personnel, fera sortir l’argent de votre compte bancaire plus rapidement que vos prêts d’étudiants. Il est préférable de commencer par s’attaquer à cette dette. Toutefois, le désendettement ne constitue qu'un élément de la sécurité financière. Vous devrez également économiser pour vos objectifs à court et à long terme.

«Un fonds d'urgence et la mise à profit des cotisations de contrepartie de l'employeur [à la retraite] devraient presque toujours primer sur le remboursement des prêts étudiants», déclare David Metzger, planificateur financier agréé chez Onyx Wealth Management.

Déterminez ce que vous devez et quels sont vos taux d’intérêt en vous connectant à vos différents comptes financiers. Regardez ensuite votre revenu mensuel et examinez vos habitudes de consommation du mois dernier. Ainsi, vous saurez quelles sont les dettes à rembourser en premier et vous pourrez faire de la place dans votre budget pour le loyer et l’épargne-retraite.

3. Si vous avez beaucoup de prêts étudiants, la consolidation est toujours une bonne idée.

La vérité est que cela dépend du moment où vous avez contracté votre emprunt. La consolidation était un moyen de simplifier vos paiements mensuels, mais les nouveaux diplômés ont généralement tous leurs prêts fédéraux avec le même prestataire, de sorte que ce n’est souvent plus nécessaire.

De nos jours, la consolidation de prêts d'études fédéraux est particulièrement utile pour pouvoir bénéficier du pardon des prêts de la fonction publique ou de plans de remboursement fondés sur le revenu. C’est parce que les prêts fédéraux pour l’éducation familiale, les prêts Stafford et les prêts PLUS doivent être regroupés dans un prêt direct fédéral pour être admissibles à ces programmes.

Mais si vous avez un prêt Perkins et que vous avez droit à une remise, son inclusion dans la consolidation signifierait renoncer aux avantages de la remise pour ce prêt. Et si vous avez plusieurs types de prêts fédéraux, il est moins coûteux d’exclure les prêts directs, car le taux d’intérêt de votre nouveau prêt correspondrait au taux moyen arrondi au 0,8% le plus proche. De plus, la durée de votre prêt sera prolongée si vous devez plus de 7 500 dollars, de sorte que vous finirez par payer encore plus sur la durée de votre prêt.

«Si vous envisagez un remboursement agressif des prêts étudiants, vous gagnerez d’abord du temps et de l’argent pour rembourser les prêts avec les taux d’intérêt les plus élevés, une option perdue une fois que vous aurez consolidé», déclare Danna Jacobs, planificateur financier agréé. Patrimoine de soins hérités.

4. Vous êtes coincé avec les taux d’intérêt que vous avez obtenus lorsque vous avez contracté votre emprunt

Si vous avez des prêts aux étudiants dont les taux d’intérêt sont supérieurs à 6%, le refinancement des prêts aux étudiants pourrait abaisser vos taux d’intérêt et limiter les coûts à long terme. Ce n’est généralement pas une bonne idée de refinancer des emprunts fédéraux par l’intermédiaire d’un prêteur privé, car vous devez renoncer aux protections de l’emprunteur fédéral telles que le remboursement fondé sur le revenu et la remise. Pour pouvoir prétendre à un refinancement, vous aurez besoin d’une source de revenu stable et d’un bon pointage de crédit, généralement de 690 ou plus.

Utilisez la calculatrice de refinancement de prêt étudiant de notre site pour voir si elle vous convient.

Devon Delfino est rédacteur à Investmentmatome, un site Web sur les finances personnelles. Courriel: [email protected]. Twitter: @devondelfino.